পজিশন ট্রেডিং: দীর্ঘমেয়াদী স্টক ট্রেডিংয়ের পরিবর্তনকে ব্যবহার

পজিশন ট্রেডিং কৌশলের জন্য টেকনিক্যাল প্যাটার্ন বোঝা

আপনি যদি একজন ট্রেডার হিসেবে একটি বর্ধিত র‍্যালীতে যোগদানের লক্ষ্য (একটি দীর্ঘ প্রবণতা) থাকে, আপনি সম্ভবত যত তাড়াতাড়ি সম্ভব যোগদান করতে চাইবেন। এই কারণেই পজিশন ট্রেডিংয়ের জন্য সবচেয়ে জনপ্রিয় প্যাটার্ন হল একটি 'লং বেস'-এর ব্রেকআউট, মূলত দীর্ঘমেয়াদী ট্রেডিং পরিসীমা।

যদিও ব্রেকআউট একাধিক সময়সীমায় ঘটতে পারে, পজিশন ট্রেডারদের জন্য তাদের বিশেষ গুরুত্ব রয়েছে।

উদাহরণ নং 1

উদাহরণ স্বরূপ, TSLA 2021 সালের সেপ্টেম্বরে একটি বিস্তৃত ট্রেডিং পরিসরে ব্যাপক ব্রেকআউটের সম্মুখীন হয়েছিল। শুরু করার এবং ঊর্ধ্বগামী হওয়ার আগে, এটি এপ্রিল থেকে অক্টোবরের মধ্যে খুব বিস্তৃত পরিসরে একীভূত হচ্ছিল। প্যাটার্নটি সম্পূর্ণ করতে ছয় মাস সময় লেগেছিল। ব্রেকআউটের পর, TSLA-এর দাম 50% এর বেশি বেড়ে একটি নতুন উচ্চতায় পৌঁছেছিল।

উদাহরণ নং 2

এলি লিলি (LLY), একটি US ফার্মাসিউটিক্যাল কোম্পানি, 'বেস প্যাটার্ন'-এর আরেকটি উদাহরণ। শক্তিশালী ভিত্তি দ্বারা পরিচালিত, এটি বারবার বিস্তৃত ট্রেডিং পরিসীমা প্রতিষ্ঠিত করেছে। তৃতীয় পরিসীমাটি উল্লেখযোগ্যভাবে 2023 সালের মে মাসে লঙ্ঘন করেছিল, যার পরে LLY-এর দাম 60% এর বেশি বেড়েছিল।

স্টক মার্কেটে, পরিস্থিতি সাধারণত বুলিশ ব্রেকআউট মার্কেট প্রবণতার দিকে নির্দেশ করে। যাইহোক, কিছু স্টক একটি ভিত্তি তৈরি করতে পারে এবং নিম্নগামী ভাঙনও হতে পারে। স্টকের পতনও হতে পারে, তবে বিয়ারিশ মার্কেট ট্রেন্ড সাধারণত ভিন্নভাবে কাজ করে।

বুলিশ প্যাটার্নগুলি তৈরি হতে আরও বেশি সময় নেয়, আপনাকে, ট্রেডারকে, প্রস্তুত হওয়ার জন্য অনেক সময় দেয়। বিয়ারিশ মার্কেটের জন্য, এগুলি খুব দ্রুত হয়।

ট্রেডিং সিদ্ধান্ত নেওয়ার সময় বা আপনার ট্রেডিং কৌশলের পরিকল্পনা করার সময়, আপনাকে অবশ্যই বুলিশ মার্কেটকে সিঁড়ি বেয়ে ওঠার মতো ভাবতে হবে, একবারে এক ধাপ করে নিতে হবে। বিপরীতে, বিয়ারিশ মার্কেট একটি লিফটে দ্রুত পতনের মতো। সাধারণত, সুইং বা ডে ট্রেডারদের জন্য বিয়ার মার্কেট ভালো, কিন্তু কিছু স্টক এখনও দীর্ঘমেয়াদী বিয়ারিশ প্রবণতার সুযোগ দেয়।

বিয়ার প্যাটার্নে সাধারণত কিছু ক্লাসিক্যাল রিভার্সাল চার্ট প্যাটার্ন থাকে, যেমন হেড-অ্যান্ড-শোল্ডার এবং ডবল টপ।

উদাহরণ নং 3

পজিশন ট্রেডিংয়ের জন্য একটি সাধারণ বিয়ারিশ প্যাটার্ন Intel-এর স্টক (INTC)-এ দেখা যেতে পারে। এটি হেড অ্যান্ড শোল্ডারের একটি বড় রূপ তৈরি করেছিল যা 2022 সালের জুনে ভেঙে গেছে। এই বিয়ারিশ প্রবণতা অক্টোবর 2022 পর্যন্ত অব্যাহত ছিল, যার ফলে প্রায় চার মাস ধরে মূল্যের পতন ঘটেছে। এই দীর্ঘ সময়ের মধ্যে স্টকটি তার মূল্যের 40% এরও বেশি হারিয়েছে। ট্রেডারদের জন্য, স্বল্পমেয়াদী অবস্থান বজায় রাখাও একটি ভালো সুযোগ হতে পারে, বিশেষ করে যদি অন্য একটি দীর্ঘমেয়াদী ট্রেডের সাথে যুক্ত করা হয়।

পজিশন ট্রেডাররা কীভাবে একটি ট্রেড পরিচালনা করে

পজিশন ট্রেডাররা হয়ত দেখবেন যে একটি ট্রেডে প্রবেশ করার সময় প্রক্রিয়া পরিবর্তিত হয়।

মার্কেটের গতিবিধি সবসময় দ্রুত বা এক দিকে অগ্রসর হয় না। পরিবর্তে, আবেগ এবং সংশোধনের সাথে মার্কেটের ওঠানামা হয়। এখানে সবচেয়ে গুরুত্বপূর্ণ নিয়ম হল আপনার স্টপ লস এই শীর্ষস্থানের উপরে সামঞ্জস্য করার আগে একটি সংশোধনমূলক শীর্ষস্থান প্রতিষ্ঠিত না হওয়া পর্যন্ত অপেক্ষা করা, আপনার স্টপ-লস ATR মানের দ্বিগুণের সমান দূরত্বে স্থাপন করা।

পূর্বে উল্লেখিত একই INTC ট্রেড থেকে একটি উদাহরণ নেওয়া যাক। প্রথম সংশোধনমূলক শীর্ষস্থান $38.82-এ প্রতিষ্ঠিত হয়েছিল। আপনাকে আপনার ট্রেইলিং স্টপ অর্ডার সেট করতে হবে $41.99 (ATR মানের দ্বিগুণ, যা সেই সময়ে $1.36 ছিল)। যদিও মূল্য প্রাথমিক শীর্ষস্থানের উপরে আরেকটি সংশোধনমূলক শীর্ষস্থান স্থাপন করেছিল, পুনরায় স্টপ লস স্পর্শ করেনি।

অবশেষে, এই ট্রেডটি শেয়ার প্রতি $3.14 এর প্রাথমিক ঝুঁকি সহ শেয়ার প্রতি $14 এর সম্ভাব্য লাভের সাথে প্রায় $28.85-এ বন্ধ করা যেতে পারে, যা আমাদের প্রায় 5/1 মুনাফা/ক্ষতির অনুপাত প্রদান করে।

স্টক ট্রেডিংয়ের ফান্ডামেন্টাল অ্যানালাইসিস

স্টক ট্রেডিংয়ের সময় অনেকগুলি বিষয় বিবেচনা করতে হয়, কিন্তু একটি মূল মেট্রিক যা আপনাকে অবশ্যই মনোযোগ দিতে হবে তা হল শেয়ার প্রতি আয় (EPS)। এই মেট্রিক একটি কোম্পানির সময়ের সাথে অর্থ উপার্জন এবং তার আয় বৃদ্ধি করার সক্ষমতা প্রদর্শন করে।

শেয়ার প্রতি আয় (EPS) হল একটি ফান্ডামেন্টাল ফিন্যান্সিয়াল মেট্রিক যা একটি কোম্পানির লাভযোগ্যতা এবং আর্থিক পারফরম্যান্স সম্পর্কে মূল্যবান তথ্য প্রদান করে। একটি নির্দিষ্ট স্টকের আকর্ষণীয়তা মূল্যায়ন করার সময় এটি বিনিয়োগকারী এবং বিশ্লেষক উভয়ের জন্য একটি মুখ্য নির্দেশক।

শেয়ার প্রতি আয়ের হিসাব

আপনি একটি কোম্পানির নিট আয়কে তার আউটস্ট্যান্ডিং শেয়ারের মোট সংখ্যা দ্বারা ভাগ করে EPS হিসাব করতে পারেন। সূত্রটি হল:

EPS = (নিট আয় / আউটস্ট্যান্ডিং শেয়ারের সংখ্যা)

মূলত, যদি কোম্পানি ক্রমাগতভাবে প্রতি কোয়ার্টারে ক্রমবর্ধমান লাভযোগ্যতা প্রদর্শন করে, তবে তার স্টক সাধারণত হেজিং তহবিলের ক্রয়ের তালিকায় চলে যায় যার ফলে সেই স্টকের চাহিদা বৃদ্ধি পায়।

উদাহরণস্বরূপ, আপনি যদি TSLA স্টকগুলির জন্য ত্রৈমাসিক EPS পূর্বাভাস দেখেন, আপনি আসন্ন ত্রৈমাসিকের জন্য একটি ক্রমশ বৃদ্ধির পূর্বাভাস দেখতে পাবেন।

এর মানে এই নয় যে আপনাকে এটি ক্রয় করতেই হবে, তবে এটি একটি ইতিবাচক নির্দেশক যা সফল ঊর্ধ্বমুখী প্রবণতা ব্রেকআউটের সম্ভাবনা বাড়ায়।

স্টকের জন্য পজিশন ট্রেডিংয়ের প্রধান অংশের পর্যালোচনা

• কয়েক মাস স্থায়ী হতে পারে এমন একটি ট্রেডে অপেক্ষাকৃত তাড়াতাড়ি প্রবেশ করার জন্য পজিশন ট্রেডাররা দীর্ঘমেয়াদে কনসলিডেশন ভেঙে যাওয়ার জন্য অপেক্ষা করতে পারে।
• অবস্থান ব্যবস্থাপনা অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ কারণ মার্কেট খুব কমই সমান্তরালভাবে বৃদ্ধি বা হ্রাস পায়। অ্যাসেটের মূল্য সাধারণত একটি ক্লাসিক্যাল ইমপালস-কারেকশন পর্যায় গঠন করে।
• পজিশন ট্রেডাররা সফলতার সম্ভাবনা বৃদ্ধি করার জন্য, তাদের টেকনিক্যাল মতামতকে EPS বা অনুরূপ ফান্ডামেন্টাল মেট্রিক্সের মাধ্যমে সমর্থন করে।